ザイFX! - 初心者必見のFX総合情報サイト

志摩力男_グローバルFXトレード
----年--月--日(-)日本時間--時--分--秒

外貨ex byGMO[外貨ex]は取引でPayPayか現金がもらえる!【増額中】ザイFX!限定で4000円もらえるキャンペーン中!

松田哲の「FX一刀両断!」
バックナンバー

市場は混乱! スペインの金融支援要請は
ユーロの売り材料か? 買い材料か?

2012年06月13日(水)17:25公開 [2012年06月13日(水)17:25更新]

【ヒロセ通商】ザイFX!限定 最大11000円キャッシュバック実施中!

■リバウンド狙いの「ユーロ買い」は禁物

 さらに別のラインなどを書き入れた、次のユーロ/米ドルの日足チャートをご覧いただきたい。

 チャートの中央に、「短期のレジスタンス・ライン」(青の破線)を引いている。

 2011年の10月下旬以降のユーロ/米ドルは、この短期のレジスタンス・ライン(青の破線)に従い、大きく急落した。

 しかし、この短期のレジスタンス・ライン(青の破線)を上に抜ける場合は、目先の「買いシグナル」となる。

ユーロ/米ドル 日足(クリックで拡大)

(出所:米国FXCM

 上の日足チャートに示したとおり、この短期のレジスタンス・ライン(青の破線)を上に抜けたので、この時点で、目先の「買いシグナル」を発した。

 この時点では、高値圏での「ユーロ売り・米ドル買い」を行なって、
持ち値の良いポジションを持っている場合は、いったん「利食いの買戻し」を行ない、次の「売り(ユーロ売り)」のタイミングを計るところであった。

多少のリバウンド(反発上昇)があっても、大勢は変わらずに「ユーロ安・米ドル高トレンド」である。だから、大局的には「ユーロ売り」で戦うべきだ。

「値ごろ感でのユーロ買い」は、やらない方がよい、と考える。そういった「綾狙いのユーロ買い」は、目先うまくいっても、最終的には悪いクセを残し、致命傷に至ると考える。厳に慎むべし。

■三角保ち合いを下に抜け、「売りシグナル」が点灯

 上の日足チャートの右端に、「短期のレジスタンス・ライン」(青の破線)と、「短期のサポート・ライン」(緑の破線)を表示している。

 その時点でのユーロ/米ドルは、小さな「三角保ち合い(ウェッジ)」を形成していた、と考える。

 そして、小さな「三角保ち合い(ウェッジ)」ととらえるならば、「ユーロ売り・米ドル買い」をする場合の、この時点でのストップ・ロスは、1.33ドル台ミドル~1.3400ドル近辺になる。

この「三角保ち合い(ウェッジ)」に関しては、2012年5月7日(月)の値動きで、「短期のサポート・ライン」(緑の破線)を割り込み、「売りシグナル」を発した、と考える。

 以下に説明するとおりだが、1.2950ドル近辺のネック・ラインを明確に下に抜けたので、さらなる「売りシグナル」を発したことになる。

 再掲載した下の日足チャートを見ると、この「三角保ち合い(ウェッジ)」の値動きは、「小さなヘッド&ショルダー(三尊形)」を形成していたようにも見える。 

ユーロ/米ドル 日足(再掲載、クリックで拡大)

(出所:米国FXCM

 ちなみに、さらに相場が横ばいに推移して、山が4つになっても、5つになっても、このような形状を指して「ヘッド&ショルダー(三尊形)」と呼ぶ。

 「ヘッド&ショルダー(三尊形)」は、見ようによれば「ボックス相場」ととらえることができる。

 上の日足チャートでは、この「ボックス相場」を「黒の破線」で囲み、表示した。

 この「ヘッド&ショルダー(三尊形)」が、明確に否定されるのは、高値1.3500ドルを上に抜ける場合、つまり、ボックス相場を上に抜ける場合である。

 客観的に純粋に分析をするならば、この「ヘッド&ショルダー(三尊形)」(=ボックス相場)のネック・ライン(=基準となる下限)は、1.3000ドル近辺か、あるいは1.29ドル台ミドル程度(=1.2950ドル近辺)と考える。

 こういったケースで実際に取引をする場合には、遠い方を選ぶ必要があるので、ネック・ラインは、1.29ドル台ミドル程度(=1.2950ドル近辺)と考えるべきだろう。

 「ヘッド&ショルダー(三尊形)」のセオリーでは、ネック・ラインを割り込んだら「売りのシグナル」である。

 つまり、1.29ドル台ミドル程度(=1.2950ドル近辺)を下に抜ける場合は、「売りのシグナル」となる。

 ネック・ライン(1.29ドル台ミドル)から、「ヘッド&ショルダー(三尊形)」の高値(1.3500ドル近辺)までの値幅は、約500ポイントだ。

 「ヘッド&ショルダー(三尊形)」が完成した場合のターゲットは、ネック・ラインから、その値幅(約500ポイント)下落したところになる。

 1.2950-500ポイント=1.2450

 だから、ターゲットは「1.2450ドルないし1.2500ドル近辺」となる。

 なお、ターゲットは少し甘めに算定するのがセオリーだ。

 「ヘッド&ショルダー(三尊形)」の高値を1.3500ドルとして、ネック・ラインを1.2950ドルとすると、その正確な値幅は550ポイントであるから、

1.2950-550=1.2400

 と考えて、ターゲットは1.2400ドル近辺と考えることもできる(大同小異でたいして変わらないが…)。

 どちらをターゲットと考えても構わないと思っていたが、1.2500ドルにせよ、1.2400ドルにせよ、すでに直近の安値で1.2300ドル割れ(1.2285-90ドルレベル)を見たので、ターゲットは完璧に達成した。

■目先は調整反発も、ユーロ/米ドルは下げ止まっていない

 目先のターゲットは完璧に達成した。そして、目先はリバウンド(反発上昇)した。

 2012年6月4日(月)と6月5日(火)は英国の祝日で、ロンドン市場が休場だった。そういった理由で市場参加者が少ない中で、ショート・スクイズ(売り持ち筋の買戻し)が起こった、と考える。

 6月5日(火)の東京時間の夜に、G7財務相・中央銀行総裁会議(緊急電話会議)が行なわれたことも、ショート・スクイズ(売り持ち筋の買戻し)を誘発した、と考える。

 6月6日(水)にECB(欧州中央銀行)の金融政策発表を控えていたことも、ショート・スクイズ(売り持ち筋の買戻し)を誘発した原因、と考える。

 しかし、個人的な思惑だが、6月5日(火)のG7財務相・中央銀行総裁会議(緊急電話会議)でも、有効な合意はできないだろうと考えていた。

 同じく個人的な思惑であるが、6月6日(水)のECB金融政策の発表でも、欧州危機に有効な政策発表はないだろうと考えていた。

ショート・スクイズが起こったが、ユーロ/米ドルが下げ止まったとは考えていない。引き続き、やるならば「ユーロ売り・米ドル買い」と考える。

 週足チャートに示したように、約1600ポイントの大きな「フラッグ」を想定すると、1.1900ドル近辺(ないし1.1850ドル近辺)まで、短時間で急落する可能性が引き続きあることに、最大限留意していただきたい

■ユーロ売り・米ドル買いは1.2660ドルよりやや上に損切りを

 冒頭に示した1時間足チャートを今一度、再掲載する。これを見ると、1.26台ドル前半程度(1.2620-30ドルレベル)が、目先のレジスタンスになっている。

ユーロ/米ドル 1時間足(再掲載、クリックで拡大)

(出所:米国FXCM

 「ユーロ売り・米ドル買い」のポジションを持つのならば、1.2640-60ドル程度のどこかにストップ・ロス(損切り)を置けば良い、と考える。

余裕があるならば、1.2660ドルよりももう少し上に置く方が良いと考える

 1.26ドル台に適宜置いたストップ・ロス(損切り)がつく場合は、調整の反発が大きいケースに当たる。

 その場合は、「1.29ドル台程度で、改めて『ユーロ売り・米ドル買い』のポジションを持つ」ことを考えている。

 つまり、「ユーロ買い・米ドル売り」のポジションをとることは、当面のところ、まったく考えていない

(2012年06月13日 東京時間02:00記述)

松田哲の「FX一刀両断!」
松田 哲 (まつだ・さとし)

早稲田大学法学部卒業。三菱信託銀行、フランス・パリバ銀行、クレディ・スイス銀行などを経て、オーストラリア・コモンウェルス銀行のチーフ・ディーラーとして活躍。現在は松田トラスト&インベストメント代表取締役として、法人・個人向けコンサルティング業務を行っている。著書『外貨崩落』(技術評論社)などで米ドル/円相場、クロス円相場の下落を見事的中。近著に『1勝9敗でも勝てる松田式FX!』(ダイヤモンド社)がある他、『FXで稼ぐ人はなぜ「1勝9敗」でも勝つのか?』(技術評論社)、『FXの教科書』(扶桑社)、『投資で浮かぶ人、沈む人』(PHP研究所)、『FX「シグナル」を先取りして勝つ!』(技術評論社)などの著書がある。

執筆者のサイト

当コラムのバックナンバー

>>>バックナンバー一覧

ザイFX!公式twitter フォローしてね

ザイFX!公式フェイスブック
現在 いいね数 2827人 ザイFX!のFacebokにいいね!する

ザイFX!公式ツイッター(@ZAiFX)
現在のフォロー者数 107397人 ザイFX!のtwitterをフォローする

DMM.com証券[DMM FX]
相場予想が当たらなくても儲かる!底辺高校卒業生と最強の為替サイトザイFX!が作った1日5分で稼ぐFXグルトレ完全ガイド
【全41口座徹底調査】スプレッドやスワップポイントがお得なFX会社は? FX会社比較!
最短5分で決着、最低50円から取引可能!人気のバイナリーオプションを徹底比較!
FX会社のiPhone対応を徹底比較!
システムトレード(シストレ)口座を徹底比較!
NYダウや金にも直接投資できる CFD取引会社を徹底比較!
メキシコペソ/円のスワップポイントを徹底比較!
FX初心者のための基礎知識入門
トレイダーズ証券[みんなのFX] キャンペーン比較 外貨ex byGMO[外貨ex]
トレイダーズ証券[みんなのFX] キャンペーン比較 外貨ex byGMO[外貨ex]
世界の為替チャート

ビットコイン/円-49579.007119173.00

XBTJPY

ビットコイン/米ドル-566.800062515.0000

XBTUSD

ビットコイン/ユーロ-451.900053876.1000

XBTEUR
Powered by kraken
『羊飼いのFXブログ』はこちら
FXと為替の総合情報サイト「ザイFX!」カンタンナビ
「ザイFX!」をまるっとすべて見たい人は → 「ザイFX!」トップページへ
プロの為替相場見通しなどが知りたい人は → 「ザイFX!の有料・無料メルマガ」
メタトレーダー4(MT4)の情報を知りたい人は → 「ザイFX!×メタトレーダー(MT4)」
ビットコインなど仮想通貨の情報を知りたい人は → 「ザイFX!×ビットコイン」
FX初心者のための基礎知識入門

相場を見通す 超強力FXコラム












元ミス慶応 葉那子と[FXトレード戦略指令!]でFXトレードを始めよう!



ザイFX!のMT4専門サイト ザイFX!×メタトレーダー4(MT4)


ザイFX!メルマガ